Restrição dos EUA a navios chineses impulsiona indústria naval da Coreia do Sul | Empresas

As encomendas globais de construção naval em 2025 caíram 27%, para 56,42 milhões de toneladas brutas compensadas (CGT), uma medida do trabalho necessário para construir um navio, marcando a primeira queda anual em dois anos, de acordo com a Clarksons Research, do Reino Unido.

A Coreia do Sul teve um bom desempenho, com um aumento de 8% nas encomendas, para 11,59 milhões de CGT, enquanto sua participação nas encomendas subiu cerca de 7 pontos percentuais, para 20,6%. As encomendas da China, por sua vez, caíram 35%, para 35,36 milhões de CGT, e sua participação caiu cerca de 8 pontos percentuais, para 62,7%. O Japão, em terceiro lugar, também registrou uma queda acentuada de 53%, para 2,77 milhões de CGT, reduzindo sua participação em quase 3 pontos percentuais, para 4,9%.

O anúncio feito pelo governo dos Estados Unidos em abril passado sobre planos para restringir a entrada de navios fabricados na China causou repercussões na indústria naval global. A ideia era começar a impor taxas às empresas de transporte marítimo que operassem navios construídos na China quando estes entrassem em portos dos Estados Unidos a partir de outubro de 2025.

A implementação da medida foi adiada por um ano após reunião de líderes de Estados Unidos e China no fim de outubro, mas, a essa altura, empresas de transporte marítimo em todo o mundo já haviam começado a suspender novos pedidos a construtores navais chineses.

Uma subsidiária da China State Shipbuilding Corp. (CSSC), a maior construtora naval do mundo, afirmou no verão passado que estava sendo colocada em desvantagem nas negociações de encomendas. Essa situação permitiu que a Coreia do Sul assumisse a liderança da China na captura da demanda.

Em uma apresentação de resultados no início deste mês, a HD Korea Shipbuilding — a maior empresa de construção naval da Coreia do Sul — apontou o declínio da participação dos estaleiros chineses como o motivo para ter conquistado um grande número de encomendas de navios porta-contêineres de grande porte.

As vendas no ano encerrado em dezembro aumentaram 17%, para cerca de 29 trilhões de won (US$ 20,1 bilhões), enquanto o lucro líquido dobrou para cerca de 3 trilhões de won, ambos recordes históricos.

A indústria naval sul-coreana também recebeu um grande impulso de iniciativas de promoção público-privadas. Diante da crescente preocupação com a escassez de mão de obra, Seul estabeleceu um centro de desenvolvimento de recursos humanos na Indonésia em 2024 para treinar trabalhadores em habilidades especializadas e no idioma coreano antes de trazê-los para o país.

As empresas de construção naval também têm trabalhado para melhorar as condições de trabalho, aumentando os salários e utilizando inteligência artificial para reduzir a carga de trabalho.

O número de estrangeiros trabalhando na indústria naval sul-coreana chegou a 22.824 no final de 2024, um recorde histórico e aproximadamente quatro vezes maior do que cinco anos antes, segundo uma associação do setor sul-coreano. O governo afirmou que a proporção de estrangeiros trabalhando na indústria naval japonesa ultrapassou 20% em 2024.

O Japão, por outro lado, está perdendo espaço na demanda que migrou da China. Estatísticas da Associação Japonesa de Exportadores de Navios mostram que os contratos de exportação de navios em 2025 caíram 20%, para 8,93 milhões de toneladas brutas, marcando o quarto ano consecutivo de declínio.

A capacidade de construção dos estaleiros japoneses é limitada e as docas estão totalmente reservadas até aproximadamente 2029. A escassez de mão de obra também é significativa, elevando os custos.

É provável que os pedidos globais de construção naval se expandam em 2026, à medida que regulamentações ambientais mais rigorosas impulsionem a transição para navios que utilizam combustíveis de última geração, como hidrogênio e amônia.

O bom desempenho das empresas de construção naval sul-coreanas provavelmente continuará. A HD Korea Shipbuilding estabeleceu sua meta de encomendas para 2026 em US$ 23,3 bilhões, um aumento de 26% em relação a 2025. A empresa afirmou estar recebendo um fluxo constante de encomendas para uma variedade de novos navios, bem como para a substituição de embarcações antigas.

A China está determinada a retomar suas atividades. O Grupo Cosco, maior transportadora marítima do país, fez em dezembro uma encomenda gigantesca, totalizando 50 bilhões de yuans (US$ 7,23 bilhões), à CSSC. As transações entre empresas estatais apontam para uma mobilização nacional para fortalecer o setor de construção naval.

O Japão também está trabalhando para reconstruir sua indústria naval. A principal empresa do setor, a Imabari Shipbuilding, concluiu no mês passado a aquisição da Japan Marine United, segunda colocada no ranking. A transformação da empresa em subsidiária visa aprimorar a eficiência dos negócios.